Bạn là một nhà đầu tư mới trên thị trường tiền điện tử và đang muốn tìm hiểu việc có thể tối ưu lợi nhuận từ crypto? Nếu biết cách, bạn hoàn toàn có thể tạo ra nguồn thu nhập thụ động với lãi suất tốt, không chỉ dừng lại ở giao dịch mua bán tiền số. Đó là lý do vì sao bạn cần hiểu rõ hơn về Staking & Yield Farming
1. Staking & Yield Farming là gì ?
Staking là gì ?
Staking là việc người chơi thực hiện khóa các coin/token để nhận phần thưởng. Lượng coin/token nhận được có thể khóa ở trong ví hay các nút dự án Blockchain trong khoảng thời gian nhất định. Phần thưởng của người chơi nhận được gồm có lượng coin/token stake & thời lượng stake.
Proof of Stake là dạng thuật toán đồng thuận sử dụng trong Blockchain với nguyên lí sử dụng coin để stake trong các node giao dịch để duy trì và bảo mật mạng lưới Blockchain đó.
Người chơi tham gia sẽ đặt cược coin/token vào Blockchain với các giao dịch và hình thành khối mới. Khi giao dịch thành công sẽ phần thưởng sẽ gửi lại cho người tham gia PoS, đây là thành quả cho cố gắng của người chơi.
Yield Farming là gì ?
Yield Farming nói về người tham gia kiếm thêm để tối ưu lợi nhuận bằng việc Farm các LP (Liquidity Provider) sau khi cung cấp các thanh khoản thông qua các pool thanh khoản trong các AMM của Defi và nhận các phần thưởng tương ứng.
2. Khác biệt giữa Yield Farming và Staking
3. Cách hoạt động của Yield Farming và Staking trong Defi
Mô hình Staking
Mô hình staking trong các giao thức Defi và trong các mạng lưới Blockchain là khác nhau nhưng rất nhiều người mới sẽ bị nhầm lẫn chúng với nhau.
- Staking dùng trong cơ chế đồng thuận Proof-of-Stake
Với cơ chế Proof-of-Stake thì người dùng sẽ khóa coin vào các node để duy trì giao dịch, bảo mật của mạng lưới, sau đó sẽ nhận phần thưởng là một phần GAS Fee của người dùng phải trả và lãi suất do nhà phát triển blockchain đó đề ra trước đó. Việc thực hiện Staking này nhằm để thực hiện duy trì hoạt động và bảo mật cho mạng lưới Blockchain
- Staking nhận về Phần thưởng
Người chơi sử dụng token để stake vào trong một pool thanh khoản của một dự án nào. Việc staking này với mục đích khuyến khích trả thưởng cho người dùng khóa coin tạo thanh khoản, làm khan hiếm nguồn cung của coin khác với việc staking trong mạng blockchain để duy trì mạng lưới hoạt động
Mô hình Yield Farming
Khi tham gia vào Yield Farming, người dùng sẽ thêm các thanh khoản cho các pool thanh khoản trong các AMM DEX sau đó sẽ nhận được một loại LP token (Liquidity Provider). Sau đó người dùng sẽ stake các LP token vào các kho tiền có sẵn của AMM DEX đó để kiếm thêm lợi nhuận
Liquidity Provider là gì ?
Liquidity Provider tức là nhà cung cấp thanh khoản, Nghĩa là người dùng sẽ thêm tài sản của họ vào một pool thanh khoản của một AMM DEX, các pool thanh khoản là các hợp đồng thông minh chứa các tài sản dùng để tạo thanh khoản khi giao dịch trên sàn AMM DEX. Sau khi cung cấp thanh khoản, người dùng sẽ nhận lại một loại token LP – loại token này được xem như một bằng chứng cho tài sản cung cấp trong thanh khoản.
Nếu người dùng muốn rút lại tài sản của mình thì chỉ cần chuyển lại LP Token vào pool để hủy nó sẽ nhận lại được tài sản đó.
Doanh thu chính của các pool thanh khoản là việc thu phí giao dịch của những người dùng giao dịch trên các AMM DEX này. Chẳng hạn như người chơi tiến hành trao đổi (swap), vay hay cho vay, phí giao dịch sẽ được gửi tới người cung cấp các thanh khoản liquidity provider trong pool theo tỷ lệ tham gia trước đó.
Các AMM hiện tại có thể nhắc tới Uniswap, Sushiswap trên Blockchain Ethereum, QuickSwap trên Blockchain Polygon hay Pancakeswap trên Blockchain BSC
4. Ưu và nhược điểm của Yield Farming & Staking
Ưu điểm
- Cho phép mọi người dễ dàng kiếm thu nhập thụ động từ tiền điện tử.
- Cung cấp một loạt cơ hội, từ các Yield Farming & Staking ít người dùng đến các Yield Farming & Staking cao tích cực.
- Cung cấp cho người dùng khả năng tham gia vào các quyết định về giao thức DeFi
- Giúp người dùng hiểu biết hơn về DeFi, nắm vững các cải tiến DeFi trong tương lai.
Nhược điểm
- Dễ bị lợi dụng các lỗ hổng bảo mật trong Smart Contract để hack hoặc bị chính dev của dự án rugbull rút hết thanh khoản trong pool.
- Một số đồng tiền mà mọi người đang ký gửi để Yield Farming & Staking cũng chỉ có tuổi đời tối đa vài năm và có thể mất giá trị, khiến toàn bộ hệ thống bị hỏng.
- Gửi tiền vào Yield Farming & Staking có nghĩa là bạn sẽ mất quyền truy cập ngay lập tức vào tính thanh khoản đó cho đến khi bạn được rút.
- Các nhà đầu tư ban đầu thường nắm giữ một lượng lớn token thưởng và động thái bán của họ có thể có tác động rất lớn đến giá token.
- Một số dự án có sử dụng lịch trình phát token, vì vậy trong những trường hợp đó, bạn sẽ không thể truy cập vào phần thưởng token của mình cho đến vài tuần, vài tháng hoặc đôi khi vài năm trong tương lai.
5. Tổng kết
Qua bài viết trên, XGems đã mang lại cho các bạn nhiều kiến thức hơn về mô hình Yield Farming & Staking. Mong sẽ giúp các bạn có cái nhìn tổng quan về chúng trong thế giới DeFi, có thể tránh được các rủi ro tiềm ẩn.
